在认知风险时，除理解风险的定义和一般概念外，还应明确风险三要素(即风险因素、风险事件、损失)以及三者之间的关系。

1.风险因素

风险因素是指促使损失频率和损失幅度增加的要素，是导致事故发生的潜在原因，是造成损失的直接或间接原因。例如，深圳建筑市场发生的将海沙作为建筑材料，就是造成房屋倒塌、裂缝风险的潜在因素。

根据风险因素的性质，可将风险因素分为三种：①物理风险因素，为有形因素，能直接影响某事物的物理性质；②道德风险因素，为无形因素，与人的修养和品质有关；③心理风险因素，为无形因素，与人的心理状态有关。

2.风险事件

风险事件是指造成生命财产损失的偶发事件，是直接或间接造成损失的事故，因此可以说风险事件是损失的媒介物，即风险只有通过风险事件的发生才能导致损失。例如，某厂房地势低洼，遇上50年一遇暴雨后发生内涝，造成了财产损失。“地势低洼”是风险因素，“50年一遇的暴雨”是风险事件。

3.损失(www.daowen.com)

损失是指非正常的、非预期的经济价值减少，通常以货币衡量，必须同时满足“非预见”和“经济价值减少”两个条件才能称为损失。如固定资产的折旧，它满足了“经济价值减少”这个条件，但由于它是有计划的、预期可知的经济价值减少，因此不满足损失“非预见”的条件，故不能称其为损失。损失可分为直接损失和间接损失两种。直接损失也可理解为实质性的损失，间接损失则包括额外费用损失、收入损失和责任损失三种。

4.风险因素、风险事件和损失三者的关系

解释风险因素、风险事件和损失三者关系的理论有两种：一是亨利希(H.W.Hein-rich)的骨牌理论，二是哈同(W.Haddon)的能量释放理论。他们都认为风险因素引发风险事件，而风险事件又导致损失。这两种理论的区别在于侧重点不同：前者强调风险因素、风险事件和损失这三张骨牌之所以倾倒，主要是人的错误所致；后者则强调之所以造成损失是因为事物承受了超过其所能容纳的能量所致，物理因素起主要作用。综上所述，可以把风险因素、风险事件和损失三者的关系组成一条因果关系链条，即风险因素的产生或增加，造成了风险事件的发生，风险事件发生则又成为导致损失的直接原因。认识这种关系的内在规律是研究风险管理和保险的基础。风险作用链条图(图1-1)展现了风险的动态过程。在对风险进行认识的同时，认识风险的作用链条对预防风险、降低风险损失有着十分重要的意义。

图1-1　风险作用链条图