在借款费用资本化期间内，借款利息才可以资本化，读者不要根据专门借款利息资本化确定部分的内容得出错误结论，因为本章的内容是建立在借款费用资本化期间这一前提下的。

一、借款利息资本化金额的确定

（一）专门借款利息资本化金额的确定

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，应当以专门借款当期实际发生的利息费用，减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。由于财务会计强调因果关系，专门借款的发生目的就是为了构建或生产相应资产，因而只要是在资本化期间内的专门借款利息就应当资本化，而不是像一般借款那样还要计算累计资产支出是否超过专门借款。同时，超出资本化期间的专门借款利息，我国会计准则规定要记入当期财务费用，主要原因是专门借款利息的发生与资产构建或生产之间的期间不配比。费用化金额的计算应参照资本化金额的计算方法以保持会计核算的一致性，费用化的金额应当是费用化期间的利息费用减去费用化期间尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额。

（二）一般借款利息资本化金额的确定

为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，虽然说与相关资产之间没有必然因果关系，但是资产价值构成的一般原则是为了达到预定可使用状态前发生的所有必要支出都应当计算在内，这也是政治经济学中关于商品价值原理的体现，因此一般借款利息如果符合资本化的相关规定也应该记入相关资产的价值。

一般借款利息资本化金额的确定需要考虑两个因素：

（1）累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数。

（2）所占用一般借款的资本化率。

二者相乘的结果就是一般借款利息的资本化金额。计算上述两个因素的主要参数可以通过下面的公式计算得出：

需要注意的是，每一会计期间的利息资本化金额，不应当超过当期相关借款实际发生的利息金额。

【例10-1】甲公司于20×6年1月1日正式动工采用外包方式兴建销售中心大楼，工期预计为1年零6个月，每半年支付一次工程款，时间分别是20×6年1月1日、20×6年7月1日和20×7年1月1日。甲公司于20×6年1月1日为构建该销售中心大楼向乙银行借入专门借款2000万元，借款期限为3年，年利率为6%。甲公司于20×6年7月1日又向丙银行借入专门借款4000万元，借款期限为5年，年利率为7%。借款利息为按年支付，名义利率与实际利率均相同。闲置借款资金均用于固定收益债券短期投资，该短期投资月收益率为0.5%。销售中心大楼于20×7年6月30日完工，达到预定可使用状态。

表10-1　甲公司建造销售中心大楼的支出金额

由于甲公司使用专门借款建销售中心大楼，而且该大楼的建造支出没有超过专门借款金额，因此甲公司20×6年和20×7年为发生的资本化的利息金额计算过程如下：

（1）确定资本化期间：按照借款利息资本化的确认步骤，首先要确定借款费用资本化期间，按照本章讲述的三个条件分析，本例中资本化期间为20×6年1月1日至20×7年6月30日，也就是说超过了这个时间阶段，即便是专门借款的利息也是费用化处理。

（2）20×6年借款利息的核算：

20×6年全年专门借款发生的利息=2000×6%+4000×7%×6/12=260（万元）

20×6年全年短期投资收益=500×0.5%×6+2000×0.5%×6=75（万元）

20×6年全年的利息资本化金额=260-75=185（万元）

20×6年12月31日会计核算的分录（简化为按年进行会计处理）为：

借：在建工程　1850000

　　应收利息（或银行存款）　750000

　贷：应付利息　2600000

（3）20×7年上半年借款利息的核算：

20×7年上半年的专门借款利息=2000×6%×6/12+4000×7%×6/12=200（万元）

20×7年上半年闲置的专门借款用于短期投资收益=500×0.5%×6=15（万元）

20×7年上半年的利息资本化金额=200-15=185（万元）

20×7年6月30日会计分录为：

借：在建工程　1850000

　　应收利息（或银行存款）　150000

　贷：应付利息　2000000

【例10-2】沿用例10-1的数据，假定甲公司构建销售大楼时没有借入专门借款，而是使用的一般借款。一般借款的情况如下：

（1）向A银行长期贷款3000万元，期限为20×5年11月15日至20×8年11月15日，年利率为6%，按年支付利息。

（2）发行公司债券2亿元，于20×6年1月1日发行，期限为5年，年利率为8%，按年支付利息。

为了方便计算，利息计算时假定全年为360天，资产支出进度和其他资料沿用例10-1的数据。

甲公司建造职工餐厅没有占用专门借款，而占用了一般借款，因此，公司应当首先计算所占用一般借款的加权平均利率作为资本化率，然后计算建造职工餐厅的累计资产支出加权平均数，将其与资本化率相乘，计算求得当期应予资本化的借款利息金额。

需要读者注意的是，虽然闲置的一般借款和专门借款一样都可以用于短期投资，但是对于一般借款，如果用于短期投资取得的短期投资收益，不需要像专门借款那样在计算资本化金额的时候进行扣除，因此表10-2与表10-1也就有了差异。

表10-2　甲公司建造销售中心大楼的支出金额

（1）计算所占用一般借款资本化率：

一般借款资本化率（年）=（3000×6%+20000×8%）÷（3000+20000）=7.74%

（2）20×6年的借款利息核算：

20×6年累计资产支出加权平均数=1500×360/360+2500×180/360=2750（万元）

20×6年为建造销售中心大楼的利息资本化金额=2750×7.74%=212.85（万元）

20×6年实际发生的一般借款利息费用=3000×6%+20000×8%=1780（万元）

20×6年费用化利息的金额=1780-212.85=1567.15（万元）

如果20×6年年底进行会计处理（简化处理），会计分录为：

借：在建工程　2128500

　　财务费用　15671500

　贷：应付利息　17800000

（3）20×7年上半年的借款利息核算：

20×7年上半年的借款结构没有发生改变，因此加权的一般借款资本化率和20×6年相同。假设有部分借款在20×7年上半年的某一时点到期，有重新计算该比率的可能性。

20×7年上半年累计资产支出加权平均数=（4000+1500）×180÷360=2750（万元）

20×7年上半年为销售中心大楼的利息资本化金额=2750×7.74%=212.85（万元）

20×7年上半年实际发生的一般借款利息费用=（3000×6%+20000×8%）×180÷360=890（万元）

20×7年上半年费用化利息的金额=890-212.85=677.15（万元）

20×7年上半年的会计分录为：

借：在建工程　2128500

　　财务费用　6771500

　贷：应付利息　8900000

【例10-3】假定甲公司为建造销售中心大楼时，于20×6年1月1日从银行借入专门借款2000万元，借款期限为3年，年利率为6%。除此之外所需资金通过一般借款解决，两笔一般借款的情况与例10-2相同。资产支出的进度见表10-2。

（1）20×6年借款利息的核算：

公司应当首先计算专门借款利息的资本化金额，然后计算所占用一般借款利息的资本化金额。

20×6年专门借款利息资本化金额=2000×6%-500×6%×6/12=105（万元）

20×6年7月1日支出的2500万元中，占用的一般借款金额为2000万元。

20×6年占用一般借款的资产支出加权平均数=2000×180/360=1000（万元）

由于一般借款利息资本化率与例10-2相同，即为7.74%，因此计算一般借款资本化率时采用这个比率。或许有读者有疑虑，为什么不使用第一笔一般借款的利率呢？原因就是使用的资金是“一般借款”，无法找到对应关系，无法区分建设销售中心大楼到底使用的是短期借款还是发行债券的资金，只能采取加权平均的利率。(www.daowen.com)

20×6年应予资本化的一般借款利息金额=2000×180/360×7.74%=77.4（万元）

20×6年利息资本化金额=105+77.4=182.4（万元）

剩余专门借款在20×6年上半年进行短期投资取得利息收入=500×6%×6/12=15（万元）

20×6年实际借款利息=2000×6%+3000×6%+20000×8%=1900（万元）

费用化利息金额=1900-182.4-15=1702.6（万元）

20×6年会计分录（简化处理）为：

借：在建工程　1824000

　　财务费用　17026000

　　银行存款　150000

　贷：应付利息　19000000

（2）20×7年上半年借款利息的核算：

20×7年上半年的借款结构没有发生改变，因此加权的一般借款资本化率和20×6年相同。假设有部分借款在20×7年上半年的某一时点到期，有重新计算该比率的可能性。

20×7年上半年专门借款利息资本化金额=2000×6%×180/360=60（万元）

20×7年上半年占用一般借款的资产支出平均数=（2000+1500）×180/360=1750（万元）

20×7年上半年应予资本化的一般借款利息金额=1750×7.74%=135.45（万元）

20×7年上半年利息资本化金额=60+135.45=195.45（万元）

20×7年上半年实际借款利息=（2000×6%+3000×6%+20000×8%）/2=950（万元）

20×7年上半年费用化利息金额=950-195.45=754.55（万元）

20×7年上半年会计分录为：

借：在建工程　1954500

　　财务费用　7545500

　贷：应付利息　9500000

二、借款辅助费用资本化金额的确定

辅助费用是指企业为了取得借款而发生的必要费用，包括银行借款手续费、发行债券手续费、服务中介的佣金等。虽然说在互联网金融时代辅助费用可能会大大降低，但是银行业的中间业务收费是银行的重要利润来源，辅助费用还是必不可少的，并且辅助费用的产生与借款有因果关系，辅助费用也属于借款费用的有机组成部分。

对于企业发生的专门借款辅助费用，在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之前发生的，应当在发生时根据其发生额予以资本化；在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态之后所发生的，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。上述资本化或计入当期损益的辅助费用的发生额，应当按照实际利率法对确定的金融负债交易费用产生的每期利息费用进行调整。借款实际利率与合同利率差异较小的，也可以采用合同利率计算确定利息费用。一般借款发生的辅助费用，应当在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。

为购建或者生产符合资本化条件的资产的专门借款或者一般借款，一般不属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，而是属于其他负债，考虑到借款辅助费用与金融负债交易费用是一致的，交易费用应当计入金融负债的初始确认金额。对于这些金融负债所发生的辅助费用需要计入借款的初始确认金额，也就是抵减相关借款的初始确认金额，其结果会导致相关借款实际利率的上升，因此需要调整各期利息费用，在确定借款辅助费用资本化金额时可结合借款利息资本化金额一并计算。

三、外币专门借款汇兑差额资本化金额的确定

当企业为购建或者生产符合资本化条件的资产所借入的专门借款为外币借款时，由于企业取得外币借款日、使用外币借款日和会计结算日往往并不一致，而外汇汇率又在随时发生变化，因此，外币借款会产生汇兑差额。相应地，在借款费用资本化期间内，为购建固定资产而专门借入的外币借款所产生的汇兑差额，是购建固定资产的一项代价，应当予以资本化，计入固定资产成本。出于简化核算的考虑，在资本化期间内，外币专门借款本金及其利息的汇兑差额，应当予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本。而除外币专门借款之外的其他外币借款本金及其利息所产生的汇兑差额应当作为财务费用，计入当期损益。

【例10-4】甲公司产能利用率非常高，需要通过建造新的厂房提高生产能力。甲公司于是在20×6年1月1日以面值发行美元公司债券2000万元为构建新厂房融资，年利率为5%，期限为2年，假定不考虑与发行债券有关的辅助费用、未支出专门借款的利息收入或投资收益。合同约定，每年1月1日支付上年利息，到期还本。

工程于20×6年1月1日开始实体建造，20×7年6月30日完工，达到预定可使用状态，期间发生的资产支出如下：

20×6年1月1日，支出400万美元；

20×6年7月1日，支出1000万美元；

20×7年1月1日，支出600万美元。

甲公司的记账本位币为人民币，外币业务采用外币业务发生时当日的市场汇率折算。假定相关汇率如下：

20×6年1月1日，市场汇率为1美元=6.48元人民币；

20×6年12月31日，市场汇率为1美元=6.55元人民币；

20×7年1月1日，市场汇率为1美元=6.57元人民币；

20×7年6月30日，市场汇率为1美元=6.50元人民币。

（1）计算20×6年汇兑差额资本化金额：

美元债券应付利息=2000×5%×6.55=655（万元）

会计分录为：

借：在建工程　6550000

　贷：应付利息　6550000

美元债券本金及利息汇兑差额=（2000+100）×（6.55-6.48）=147（万元）

会计处理为：

借：在建工程　1470000

　贷：应付债券　1470000

（2）20×7年1月1日实际支付利息：

应当支付利息100万美元，折算成人民币为657万元。该金额与原账面金额655万元之间的差额2万元应当继续予以资本化，计入在建工程成本。

会计分录为：

借：应付利息　6550000

　　在建工程　20000

　贷：银行存款　6570000

（3）计算20×7年6月30日时的汇兑差额资本化金额：

债券应付利息=2000×5%×1/2×6.50=325（万元）

会计分录为：

借：在建工程　3250000

　贷：应付利息　3250000

外币债券本金及利息汇兑差额=（2000+50）×（6.50-6.57）=-143.5（万元）

会计分录为：

借：应付债券　1435000

　贷：在建工程　1435000

此外，借款费用不仅要在会计报表中进行列报，还要在附注中披露与借款费用有关的下列信息：当期资本化的借款费用金额，当期用于计算确定借款费用资本化金额的资本化率。

本章小结

借款费用有两种核算方法，即费用化和资本化。借款所发生费用资本化的处理，直接影响到企业当期的资产和损益，进而影响到整个企业的财务状况和经营管理者业绩的好坏。多年来，借款费用一直是某些企业调节利润的手段，尤其是上市公司，尽可能多地把借款费用计入资产，从而达到虚增收入和利润的目的。为此，借款费用的处理方式逐渐提到议程上。为了增强企业会计报表的可比性，提高会计信息质量，财政部于2006年2月颁布《企业会计准则第17号——借款费用》，后来又颁布相应的实施指南。该准则规范了借款费用的确认计量和相关信息的披露要求，准则扩大了借款费用资本化的资产范围和借款范围，进一步实现了我国会计准则与国际惯例的趋同，更好地适应了实务操作的需要，提高了信息的相关性和可比性。准则扩大了资本化相关资产的范围，不仅增加了资产负债表中的资产价值，同时因减少了企业财务费用，在短期内会提升企业的经营业绩。但该准则也给了一些企业虚增资本化费用、虚增利润的机会。