动态指数方法的原理是，假设在初始条件下市场利率与基准利率之间的差值为：

t+1时刻，经济形势出现了明显变动，央行采取了一项利率调整的政策，基准利率由it0变为it+10，市场主体如果能够理解央行的货币政策意图，他会采取相应的市场操作，进行资产的买卖，最终会影响市场利率的变动。

假设市场利率由T时刻的itm变为T+1时刻的it+1m，此时，市场利率与基准利率的差值为：

如果货币政策是完全透明的，基准利率的变动会完全传导至市场利率，市场重新均衡后的利差Dt+1与原来的利差Dt应当趋于一致。但是如果货币政策不是完全透明的，那么市场利率的变动与基准利率的变动就会出现偏差，一般来讲，透明度水平越高偏差越小，透明度水平越低偏差就越大。因此，我们可以通过测度基准利率变动前后，基准利率与市场利率差值的变动情况来测度货币政策的透明度状况，计算公式如下：

但是这种方法计算的透明度指数没有连贯性，无法进行后续分析。Kia，A.和H.Patron于2004年提出的基于事件分析法计算的货币政策透明度动态指数，建立了一种连续动态的计算方法，有效地解决了这一问题。他们的方法又称为A-H方法，目前被广泛应用于货币政策透明度的测算中。A-H方法测算货币政策透明度的步骤如下：(www.daowen.com)

首先，计算事件日（基准利率变动宣布或公告日期）的利率差值变动情况：

其次，计算非事件日利率差值变动，我们采用一个预测值或预估值来近似表达利率差值变动情况：

n表示上一事件日至最近一个事件日之间的天数。

最后，利用差值变动计算透明度。为了观察的方便，我们对差值变动取倒数，具体计算公式如下：