8.2.1 自然垄断的含义及其对经济效率的影响

由于存在规模经济，当一个企业能够比两个或更多企业以更低的单位成本为整个市场提供产品时，这个行业就存在自然垄断，对于自然垄断行业，如果政府袖手旁观，任其自然发展，这样的行业就会自然地趋向完全垄断。下面以某城市自来水公司的例子来说明自然垄断的情况。

一个城市的自来水供应属于公用事业，一般由一个自来水公司来经营。由于自来水的供应和日常维护对象是千家万户，管道必须铺设到每家每户，在低产出水平时每单位自来水成本（LAC）将会非常的高。但是，当自来水系统建立起来后，其日常生产仅涉及有关管理和维护人员的劳动报酬及水这种（广泛存在的）自然资源，新增一单位自来水的生产将会变得非常便宜。原先建立的自来水处理设备和铺设的管道所花费的成本可以在越来越多的自来水产出上进行分摊，自来水的长期平均成本LAC 将一直随着产出的增加而下降，如图8-1所示。

图8-1 自然垄断

在图8-1 中，横轴表示自来水公司的产量Q，纵轴表示自来水的价格P。LAC 和MC 分别表示自来水公司的长期平均成本曲线和边际成本曲线，而自来水的市场需求曲线为D，相应的边际收益曲线为MR。

根据利润最大化的要求（MR=MC），自来水公司的垄断产量为Qc，垄断价格为Pc。此时，市场处于垄断者所面对的需求曲线上的A 点，企业的总利润由长方形Pm AHG的面积表示。

但是，就整个社会福利而言，A点代表低效率的产出水平，因为消费者支付的自来水价格高于自来水生产的边际成本。如果扩大产量，经济福利将会增加，所增加产量的边际价值大于边际成本。实际上，图8-1 中有效率的产出水平为Qc。此时，边际成本与需求曲线相交。一旦产出上升到该水平，生产每单位自来水对消费者的价值下降为Pc，正好等于公司生产它的边际成本，此时达到生产的有效率状态。

然而，对于一个不受管制的自然垄断者来说，要达到生产的有效率状态是不容易的。由于自然垄断者的平均成本曲线单调递减，边际成本总是低于平均成本。这样，自然垄断者按照价格等于边际成本进行经营就会导致其经济损失。显然，私人自来水公司是不可能亏损地经营下去的。

现实中一种可能的选择是价格歧视，比如，自来水公司可以采取两部分定价法，即首先向其客户收取固定的自来水使用月租费，然后再对客户按边际成本决定的价格收取每吨水的费用。这样可以实现生产的有效率供应Qc。但是，作为一项公用事业，自来水公司并不总能对自来水客户实行价格歧视。因此，对于自然垄断行业来说，市场不可能提供一个有效率的产出水平，亦即存在着市场失灵。(www.daowen.com)

8.2.2 政府为纠正市场失灵所采取的措施

政府对垄断的干预措施多种多样，比如制定严厉的反垄断法规、对垄断企业进行拆分、对具有公共事业性质的自然垄断行业进行直接管制等。相比较而言，这些措施中比较有建设性的措施就是政府对垄断企业的管制，下面对其进行重点分析。

在自然垄断的情况下，管制者可以制定价格，以此实现经济效率。比如，在上述自来水公司的例子中，管制者把有效率的自来水生产数量定为Qc（Qc恰好也是消费者愿意购买的数量），价格为Pc，从而克服非效率的情况。

但是，政府对自然垄断的管制实际操作起来较为困难。

首先，存在信息不对称的问题：管制者必须能够描绘出企业的边际成本曲线和市场需求曲线。要完成这件事情非常困难，特别是垄断者为了获得高价，会有意夸大成本。

其次，即使政府关于垄断者成本和市场需求曲线的信息非常充分，管制者仍旧面临一个严重问题：如果他们设定的有效率的价格为Pc，那么买方需求的有效率的数量为Qc，而企业的单位成本高于Pc，企业将会存在亏损。再看图8-1，会发现边际成本曲线MC 总是低于长期平均成本LAC，定价为Pc将使自然垄断者退出该行业。

该问题迫使管制者采取另外两个备选方案。第一，它可以设定价格等于边际成本（即例子中的Pc），并从总预算中资助垄断者，弥补其损失。这要求纳税人整体——而不仅仅是垄断者的顾客——帮助支付这种产品的价格。

实际上，管制者通常选择另一种方法，即制定一个价格，使得供应者能够得到“公平收益率”以收回其投入垄断行业的资金。如果制定的价格等于平均成本，就可抵补所有的经营成本，包括供应者的公平收益率。该定价策略被称为平均成本定价，是自然垄断管制者最常用的方法。总的来说，用平均成本定价时，管理者设定价格等于单位平均成本，即LAC 曲线与需求曲线相交处的价格（C 点）。此价格下，自然垄断者的经济利润为零，供应者获得了提供商品或服务的公平收益率，垄断者将继续留在该行业。

平均成本定价并非完美的解决方法。它不能彻底使市场有效率，如图8-1所示，平均成本定价仅生产了Qa单位的产量，而不是有效率的Qc单位产量。但是，与无管制相比，平均成本定价降低了消费者的消费价格，促使他们购买更多的产品，更接近有效率的水平。

平均成本定价的另一个问题是它不提供或很少提供自然垄断者节约资本的刺激。也就是说，垄断会越来越大——通过发行股票及购买机械和资本吸引越来越多的供应者，并且垄断者自信管制者总会调整价格以保证正常利润。这种管制自然垄断的方式可能导致资本过度投资。