从金融监管理论的角度看，如何使金融监管与市场“激励相容”，或者说在尊重市场机构盈利动机的基础上，达到提高金融体系稳健性的目标，是个理论和现实的难题。从历次金融危机来看，往往是金融体系的放松，辅之以盲目的信贷扩张，导致了泡沫的形成和风险的积累；而在危机之后，出于对金融体系的愤怒，人们通常会强化对金融体系的监管，而且力度也会相对较大，而这又会抑制市场活力。这种监管的“钟摆效应”在美国此次应对金融危机的过程中也不同程度地存在着。

监管者想要达到的目标和金融机构要达到的目标最好是能够一致，只有激励这些经营得比较好的银行获得更好的发展，才能够实施监管规则，而不能只是一味地给市场金融机构加各种各样的约束规则，毕竟每一个措施的实施都是有成本的，这会加大金融机构经营的负担。

激励相容的金融监管政策，强调的是金融监管不能仅仅从监管的目标出发设置监管措施，而应当参照金融机构的经营目标，将金融机构的内部管理和市场约束纳入监管的范畴，引导这两种力量来支持监管目标的实现。激励相容的监管，实际上就是在金融监管中更多地引入市场化机制。随着全球市场化趋势的发展，在激励相容的监管理念下，金融监管不再是替代市场的手段，而是强化金融机构微观基础的手段，金融监管并不是要在某些范围内取代市场机制，而只是从特有的角度介入金融运行，促进金融体系的稳定高效运行。(www.daowen.com)

在当前的金融监管中应当引入激励监管的理念，充分尊重金融机构的创新能力，同时，要鼓励经营良好的金融机构快速发展，在机构设立、业务开展等方面给予其更大的自主权和灵活性。这样，在中长期过程中整个金融体系的效率和稳定性必然相应提高。