现金流量预测分析，是按照企业经营计划和生产经营的实际情况，并考虑外部环境等因素的影响，研究企业未来时期的现金收入、支出动态，从而做出适当的分析、判断和预见。对企业未来的现金流量进行科学的预测，是现金流量管理的核心工作，也是财务总监必须要掌握的工作。

1．现金流量预测的内容

（1）对未来经营状况进行预测。这里包括的内容如下：根据历史数据和未来发展战略，预测企业未来的销售收入；根据历史数据和环境变化，预测企业未来的销售成本；根据历史数据，预测企业未来的营业费用；根据预计赢利状况，预测企业未来的所得税；根据历史数据和企业发展战略，预测企业未来的营运成本；根据企业的发展战略，预测公司未来的固定资产。

（2）对未来的现金流量预测。当处于发展的上升期时，企业必须对未来现金流量进行预测。预测主要根据企业的历史财务数据和未来几年的发展战略，以及市场环境的变化进行粗略估计，其目的是对未来现金流需求进行判断，并不需要预测得十分精确。通过预测，财务总监可以了解在新的战略环境下企业现金流可能存在的问题，提前考虑自己的资金筹措方式，避免出现现金短缺，给企业造成灾难性后果。

2．现金流量预测的方法

（1）现金收支法。现金收支法是将计划期内全部可能发生的现金收支分类测算、分别测算，进而确定现金余缺的方法。这是使用最广泛的现金流预测方法。该法比较灵活，适用于现金流转不稳定的企业。其步骤如下。

① 预测企业在一定时期内的现金流入量。

② 预测企业在一定时期内的现金流出量。(www.daowen.com)

③ 预测企业现金净流量，确定现金流量安排。

（2）净收益调整法。净收益调整法是指对企业的净收益按实际收付现金进行调整，然后确定企业现金流量的一种方法。它是针对现金收支法的缺点提出来的，以按权责发生制确定的计划期损益为基础。其步骤如下。

① 先将按权责发生制确定的企业税前净收益，调整为现金收付制的税前净收益，然后再按一定方法调整为税后净收益。

② 将税后净收益加减与预测期净收益无关的现金收付额，然后调整为预测期的现金余额的增加额。

③ 利用预测期初与期末调整数，确定企业一定时期内的现金存量，并随时进行调整。即预测期内现金余额增加额，加上期初现金，减去期末现金余额，再扣除发放现金股利的支出，成为可供扩大投资的现金余额。如果现金余额为负数，则应进行筹集。

（3）估计资产负债表法。此方法与净收益调整法相类似，不是逐项预测现金收支，而是根据会计等式（资产=负债+所有者权益）、运用数据之间的相互关系间接推算出来的：现金流量=负债+所有者权益-非现金资产。通过对负债、所有者权益、非现金资产各项进行估计，估计时分别采用不同的估计程序，这种方法可以显示企业全部投入的资金总量，了解到企业财务状况变动的全貌，有效地评价企业的偿付能力。

现金流量的预测，在一定程度上为企业规避了风险。财务总监要想准确地预测企业未来的现金流量，就必须熟悉并掌握以上内容。这样，才能为企业做出正确决策提供强有力的保障。