青岛啤酒股份有限公司此次发行的可转债与国内现有的可转债有着本质的区别,其具有实质性的战略意义和外资并购概念,对发债企业的经济和战略利益的影响主要表现在以下几点：

第一,获得资金支持,缓解扩张发展的资金压力。国内啤酒行业激烈的并购大战使得许多大型企业在资金上开始捉襟见肘,及时的、大规模的再融资对企业的进一步发展有着重要意义。

第二,借鉴管理经验,引进先进技术。首先,青岛啤酒股份有限公司通过分享AB公司的全球“最佳实践”方案,引进先进的管理经验和工艺技术,提高企业自身管理水平和产品竞争力。其次,在对并购的子公司进行整合的过程中,借鉴跨国啤酒集团在设备改造和产品控制等方面的经验,可以达到事半功倍的效果。(www.daowen.com)

第三,强强联手,占据优势地位。青岛啤酒和AB公司在不竞争承诺基础上建立的排他性联盟,有助于青岛啤酒在国内竞争激烈的啤酒市场迅速取得管理和技术上的优势地位。同行业大型跨国公司的联手可以帮助其进一步加强规模化、效益化发展,占据国内市场优势地位。

第四,优化股权,降低负债率。此次向AB公司定向发行的可转债届时将全部强制性转股,同时,转债的全部利息及相应预提税也将在转股后由AB 公司偿还给青岛啤酒公司。转股后,公司的资产负债率将显著下降,有利于公司继续负债融资,同时,公司股权结构也将得到优化。