一般地讲，土地市场具有以下功能。

(一) 优化配置土地资源

土地资源的配置方式因配置手段的不同而分为行政划拨方式和市场方式。中国几十年的实践证明单一的行政划拨方式一般说效率低下，极易造成土地资源的巨大浪费。目前，中国正对这种方式进行改革，以逐步实现大部分土地资源的市场配置。市场方式是通过市场机制的作用把土地资源分配到各土地使用者手中，实现土地资源与其他生产生活资料的结合。多目标多样化的人类生产生活活动对土地资源的需求千差万别，难以通过政府的行政划拨手段得以满足，只有通过市场机制的作用，运用市场原则才能得到满足。

(二) 调整产业结构，优化生产力布局(www.daowen.com)

经济的健康发展，需要有合理的产业结构和生产力布局，以价格机制为核心的市场机制是一只“无形的手”，时刻对一个国家或地区的产业结构和生产力布局依市场原则进行调整，以实现最大的经济效益。地租、地价是土地市场中最为重要的经济杠杆，是引导土地资源在不同产业中配置的重要信号，这种信号比任何其他非经济信号和指令更科学，更能促进生产力布局的优化。

(三) 健全市场体系，实现生产要素的最佳组合

一个完整的市场体系，不但有消费品市场、一般生产资料市场，还应包括金融市场、土地市场、房产市场、劳务市场、技术市场等。市场机制只有在一个完整的市场体系中才能充分发挥作用。土地是人类的基本生产要素，只有实现其市场配置才能健全市场体系，最大限度地发挥市场机制的作用。