现货质押融资模式是指已经有借款人存在、质押已经有货权的货物，货物是由专门指定的仓库进行监管，企业对质押的货物不能自主提货，只能立即补足相当于提货额的保证金之后，由银行开具提货单，仓库按指令发货。流程见图10-1^[2]。

（1）借款人把质押货物（满足银行的要求）运送到仓储企业（银行指定的），然后仓储企业进行验收和核查，之后双方签订《仓储协议》，这个协议主要是为了划分双方的权限职责，然后把货物运送到指定仓库，仓库验收入库后，由仓储企业开具符合“有价证券”要求的专用仓单。

（2）借款人可以为质押货物办理保险，贷款银行应该为保险的第一受益人。

图10-1　现货质押融资业务流程

（3）借款人把专用仓单以及《仓储协议》交付给贷款银行，同时还应提交相应的货物保单，向贷款银行办理申请仓单质押贷款。

（4）贷款银行应该严格审查、核实贷款人的信用等级、还贷能力等，并且对质押货物的品种、规格、数量、金额、存储期限等相关信息也要认真核实，而且也要和仓储企业取得联系，确认核实仓单信息，以及货物的存储情况。(www.daowen.com)

（5）贷款银行经过审核同意仓单质押后，要签订三方协议，即《仓单质押贷款三方合作协议书》，由银行、仓储企业、贷款企业三方共同签订，在协议中，借款人应在专用仓单的背书“转让方”栏内签章，而贷款银行应在专用仓单的背书“受让方”栏内签章，仓储企业在专用仓单的背书“保管方”栏内签章，并记载“出质”字样，由贷款银行持有该出质仓单，此时，借款人与贷款银行的质押关系成立。

（6）仓储企业与贷款银行签订《不可撤销的协助银行行使质押权保证书》，仓储企业在该业务中承担有保管货物，及时释放货物，做好入仓、出仓记录，及时向银行反馈货物信息的责任，同时享有收取一定保管费的权利。

（7）借款人与贷款银行签订《银企合作协议》、《账户监管协议》，设立专用监管账户。

（8）仓单审核通过，在协议、手续全部办妥的情况下，贷款银行按协议约定的质押率向借款人发放相应的贷款。

（9）在货物质押期间，贷款银行应与仓储企业保持密切的联系，对于质押货物的出入库情况要掌握清楚，对于同一仓单项下质押货物在不同时间提取的情况，仓储企业要依据借款人和银行共同签署的“专用仓单分提单”来释放，每释放一笔应在相应的仓单下做好销账记录。

（10）贷款银行还应指定专人每日对质押仓单货物的价格、市值变动情况进行调查评估，如有变动，应及时实行贷款风险预警处理。

（11）如果出现借款人有违约的情况，贷款银行应及时对质押货物进行处理，可通知借款人追加风险保证金，也可委托仓储企业或第三方对尚未销售的货物按一定价格尽快处置，收回资金。