1.信用标准的含义

信用标准是指客户获取企业的商业信用所应具备的最低条件，一般利用预计坏账损失率来表示。

2.计算公式

信用成本前收益=年赊销额×（1-变动成本率）

信用标准变化后的应收账款机会成本=年赊销额×平均收账期/360×变动成本率×应收账款机会成本率

信用标准变化后的坏账损失成本=年赊销额×预计坏账损失率

信用成本后收益=信用成本前收益-信用标准变化后的应收账款机会成本-信用标准变化后的坏账损失成本

3.案例分析

金腾集团预计下年度销售额为170 000元，变动成本率为55%，应收账款机会成本率为15%。现行的信用标准为预计坏账损失率在15%以下，平均坏账损失率为10%，平均收账期为45天。现金腾集团拟改变信用标准，资料如表4-1所示，试对以下A、B两种方案做出决策。

信用标准决策计算题例

表4-1　新信用标准的A、B方案　单位：元

思路：从表4-1可以看出，较低的信用标准（B方案）能够增加企业的销售额，但平均收账期较长，预计坏账损失率较高；较高的信用标准（A方案）则与之相反。为了对两个方案做出决策，我们需要在Excel工作表内计算并比较两个方案的信用成本后收益。(www.daowen.com)

操作步骤如下：

第一步：在“营运资金管理”工作簿中创建名称为“信用标准决策”的Excel工作表。

第二步：在Excel工作表中输入题目的基本信息，如图4-13所示。

图4-13　信用标准决策计算题例

第三步：将计算需要的参数变量信息及公式输入Excel工作表内求值，如图4-14所示。

图4-14　信用标准决策计算结果

①在单元格B13中输入公式“=B12*$B$4”，再将单元格B13复制到单元格C13中，求得A方案、B方案的变动成本。

②在单元格B14中输入公式“=B12-B13”，再将单元格B14复制到单元格C14中，求得A方案、B方案的信用成本前收益。

③在单元格B17中输入公式“=B12*B15/360*$B$4*$B$8”，再将单元格B17复制到单元格C17中，求得A方案、B方案的应收账款机会成本。

④在单元格B18中输入公式“=B12*B16”，再将单元格B18复制到单元格C18中，求得A方案、B方案的坏账损失。

⑤在单元格B19中输入公式“=B14-B17-B18”，再将单元格B19复制到单元格C19中，求得A方案、B方案的信用成本后收益。

比较以上两种方案的信用成本后收益可知，A方案的信用成本后收益较大，应作为该集团新的信用标准。